可以预期，快速发展仍将是2018年【nián】国内【nèi】新【xīn】能源【yuán】行【háng】业的主题。政【zhèng】府和企业需要提早准备，才能【néng】完美上【shàng】演行业规模扩【kuò】张和公司【sī】业绩向好兼得【dé】的“戴维斯【sī】双击”。
1947年，纽约州财政【zhèng】部保险司的【de】谢尔比˙戴维斯(Shelby Davis)辞去【qù】工【gōng】作，带着5万美元闯【chuǎng】入投【tóu】资市场。在他的【de】巧妙运作之下【xià】，5万美元在此后40年中连番【fān】数倍，最【zuì】终达到8亿多【duō】美元。
后【hòu】来，在描写他生【shēng】平的《戴维斯王【wáng】朝【cháo】》中，这种精准的投资思路【lù】被总结【jié】为“戴维斯双击【jī】”：即投资时不要轻易下单，而是看【kàn】准【zhǔn】两【liǎng】个时机再出手：一是牛市、二是公司业【yè】绩【jì】出现向【xiàng】上拐点。
今【jīn】天，“戴维斯【sī】双击”不仅用在二【èr】级市场，也【yě】用来形容行业规【guī】模扩【kuò】张和公司业绩向【xiàng】好兼【jiān】得的【de】领域，例如2017年的光伏。
从行业看，2017年，中国光伏发电全年【nián】新增装机达到5300万千瓦，超过全球新增规【guī】模【mó】的一半【bàn】，提【tí】前【qián】完成了“十三五”规划装机【jī】目标【biāo】;从业【yè】绩【jì】看，一些龙头企【qǐ】业的年利【lì】润大涨，部分企业可能超过100%。
在2017年底举办【bàn】的2018年全国能源工作会议上，国家能源主【zhǔ】管部门【mén】强调要全【quán】力【lì】推动【dòng】能【néng】源高质量发【fā】展，推动质量变革成为【wéi】2018年能源的“三大变革【gé】”之一。有观【guān】点【diǎn】认为当前【qián】以光伏发电为代表的可再生能源行业发展快【kuài】、企业业绩好是高质量发【fā】展的一种表现，但如【rú】果从整个【gè】行【háng】业宏观、长期发展【zhǎn】角度【dù】，可以说【shuō】2017年光【guāng】伏发电实【shí】现了高【gāo】量的【de】发展【zhǎn】，但离高质的发展还有较大【dà】距离。2018年新能源发展【zhǎn】仍面临【lín】多重挑战，新的机制【zhì】亟待建【jiàn】立，既有政【zhèng】策的有效实施需要进一步推进，风电、光伏电【diàn】价水平【píng】下调，这些都将【jiāng】影响行业的方方面【miàn】面。
既【jì】要【yào】降【jiàng】补贴【tiē】、又要高质量【liàng】，两者看似矛盾，但预期快速发展仍将是【shì】2018年国内新能源行【háng】业【yè】的主题【tí】。政府和企业需要提早【zǎo】准备，才能完【wán】美上演“戴【dài】维斯双击”。
风光电价和补贴【tiē】退坡是近年【nián】来【lái】国家持续实施的政【zhèng】策，从【cóng】表面上看，如果电价补贴水平【píng】下降，将出现行【háng】业产【chǎn】能【néng】降低和【hé】利【lì】润下滑、市场规【guī】模缩小的情【qíng】况，但对处于快速发展阶段的新能源【yuán】行【háng】业来说，其影响更大程度【dù】上取决于成本和【hé】电【diàn】价【jià】补贴之间的比价关系。考虑多方因素【sù】，尽【jìn】管2018年新能【néng】源电价补【bǔ】贴继续退【tuì】坡，但【dàn】市场可能【néng】又迎来一波小爆发。
做出【chū】上述预期并非因为电价补贴政策没有发挥调节、平衡市【shì】场的作用，而【ér】是与【yǔ】其成【chéng】本变化和退坡【pō】力度【dù】调整程度有【yǒu】关。
对于光伏发电，补贴退坡幅度尤其是分布式光伏的退坡幅度滞后于成本的下降。
2017年12月确定的分布式光【guāng】伏度电补贴调整方案被业【yè】内普【pǔ】遍认【rèn】为“相当温【wēn】和”，下降幅度既落后于成本降幅，也低于【yú】市场预期。如果各【gè】项政策能够落实到位，光伏发电企【qǐ】业仍可得【dé】到【dào】非常好的【de】经济性回报。另一方面【miàn】，度电【diàn】补贴已【yǐ】进入【rù】到补贴退坡轨道，而【ér】在补贴又没有完【wán】全降【jiàng】到位，因此分布式市场继续增长应将是大概率事件。
对于风电，补贴退【tuì】坡的力度和速度与2020年实现与【yǔ】燃【rán】煤【méi】发电同【tóng】平台竞争【zhēng】的目标【biāo】相比尚不够【gòu】。
和【hé】已经上演“戴【dài】维斯双击”的【de】光伏相【xiàng】比，2017年风电市【shì】场的发展令【lìng】行业有所失望，当【dāng】年实现了超过1500万千瓦的新增装机【jī】，这一数据与2011～2014年的【de】每年新增装【zhuāng】机相当【dāng】，但【dàn】难以与由于电价水平调整【zhěng】造成【chéng】的2015年超【chāo】过3300万千瓦新增【zēng】装机以及2016年【nián】接近2000万【wàn】千瓦【wǎ】的新增装机相提并论。
2018年局面可能出现逆转，但也存在一定的不确定性，一方面中东部和【hé】南方地【dì】区【qū】风【fēng】电市场以及分散式风电【diàn】将带来新的发展机会【huì】，另一方面部分地区【qū】对于【yú】生态环保的要求可能【néng】愈加严苛，如果【guǒ】出现一刀切【qiē】的做法，将会对风电新市【shì】场【chǎng】带来【lái】冲击。从风电行【háng】业自【zì】身角度，技【jì】术进步带来风电利用小时【shí】数提升，度电成本逐步下降，在【zài】电价【jià】退坡速【sù】度缓和情况下【xià】，企业投【tóu】资回报也将【jiāng】更为明显【xiǎn】。总体上2018年风电行业有望【wàng】重新【xīn】回暖。
无论【lùn】是光伏还是风电，相对于【yú】2017年的规模，大范围【wéi】的装【zhuāng】机爆发【fā】或在【zài】2018年不会出现，更可能出现的则是【shì】某【mǒu】一个或几个地区的【de】快速增【zēng】长，尤【yóu】其【qí】是中【zhōng】东部地区或增【zēng】长较快【kuài】，风电建设区域转移【yí】在2018年继续深化，中东【dōng】部地区的分散式风电和【hé】海上【shàng】风电已经完成前期准备，进入【rù】实质【zhì】装机阶【jiē】段;光伏领域，除了东部的几【jǐ】个省份在【zài】2018年保持稳定增长，湖北、江西【xī】等中部地区【qū】的省份【fèn】或将出现【xiàn】装机【jī】迅速增加。
继2017年光伏发电市场【chǎng】迅速发展之后，东【dōng】部部【bù】分【fèn】省【shěng】区的监【jiān】管部门就【jiù】已经开始行动。
2018年新年【nián】伊始，安【ān】徽亳州发【fā】改委【wěi】官网发布一条信【xìn】息【xī】：从9-22起，全面【miàn】暂停全市商业光伏发电【diàn】项【xiàng】目备案，亳州地区电网全面暂停受理商业光【guāng】伏发【fā】电项目。
这并非【fēi】是安徽【huī】第一次暂【zàn】停光伏发电【diàn】的备案，从2016年11月开始【shǐ】，合【hé】肥【féi】市发布《关于【yú】暂停集【jí】中式光伏【fú】地【dì】面电站建设项目备案的通【tōng】知》后，安徽多地就逐渐【jiàn】暂停地【dì】面电站备案。根据媒【méi】体统计，2017年5月【yuè】前，安徽全省已暂停地面光伏电站项目的备案。
作为东部光伏发展最快的省份之一，2017年【nián】底安徽分布式光伏累计装机【jī】达【dá】到323万千瓦【wǎ】，在【zài】全【quán】国总量中【zhōng】占比【bǐ】11%。2018年该趋势或【huò】将继续。但装机快速增长的同时，监管【guǎn】标准【zhǔn】随之提升。
从“灭火【huǒ】员”变身“防火员【yuán】”，安徽的变化或只是一个缩影【yǐng】。2018年【nián】，监管的趋势要更为从容，即不再【zài】处理【lǐ】各种突发情【qíng】况，而是未雨【yǔ】绸缪、制定【dìng】规【guī】则，并【bìng】通过规则，把市【shì】场主体引导到最【zuì】适【shì】合的位置，并提早预判风险，让快速发【fā】展的市场，继续保持良好状态。要达到【dào】这【zhè】个目标，监管部门或将【jiāng】提【tí】升两方面的【de】标【biāo】准：
首先是以消纳为首要考虑因素。
根据2016年至今安徽发【fā】布的【de】备案文件，可【kě】以看出“暂停【tíng】备案”的原因【yīn】大都与消纳有关。如【rú】在2018年年初的工【gōng】商业【yè】暂停备案文【wén】件中，其【qí】中就有“大力实施电网建设改【gǎi】造工程，提【tí】升电力基础设【shè】施承载能力”的要求【qiú】。
风光等新能源消纳在2017年有了较大【dà】缓解，根【gēn】据【jù】国家能源局的数【shù】据，2017年全国弃风率、弃光率同比【bǐ】分别【bié】下降5.2和4.3个百【bǎi】分点。2018年，除了需要解决既有消【xiāo】纳问题【tí】外，更高【gāo】的监管目【mù】标【biāo】还将落在尚未显现出【chū】明显消纳问题的地【dì】区。
分【fèn】布式光伏、分散式风电等靠近电力【lì】负荷区域，一【yī】般不会【huì】存在【zài】消纳问题，但【dàn】在【zài】经历2017年分布【bù】式光伏快【kuài】速增加后，在【zài】部分地市范【fàn】围内【nèi】或一定【dìng】区域内，光伏发电装机和电量在当地电网中的占比达到一【yī】定比例，未【wèi】来发展和消纳空间【jiān】问题【tí】必须【xū】考虑，出台相关标准，未雨绸缪，预防【fáng】当地可【kě】能出现的【de】消【xiāo】纳【nà】问【wèn】题，应作【zuò】为2018需要【yào】启动的重要工作之一。
其次是技术标准。
衡量行业高质【zhì】量发【fā】展【zhǎn】标准之一是效率提升。政府制定【dìng】规则、通过市场之手来实现行【háng】业技术【shù】进【jìn】步已经【jīng】被证明是有效的：风电效率提升【shēng】需【xū】要增加【jiā】初始投【tóu】资但可以实【shí】现全【quán】生【shēng】命【mìng】周期成本的下降;光伏领域，通过实【shí】施光伏领跑基地，使【shǐ】原本预期2020年左右实现的电池【chí】和系【xì】统转换【huàn】效率指标在2018年就有望实现。2018年，标准体【tǐ】系将进一步完善，以推动效【xiào】率【lǜ】提【tí】升，细【xì】分市场，让各类技术各得【dé】适宜的应用【yòng】空间。
爆发式增长于企业【yè】而【ér】言又【yòu】爱又【yòu】怕【pà】，爱之切的【de】，是借市场东【dōng】风【fēng】，实【shí】现“戴维斯双击”，而担心的，则是【shì】受到低端主【zhǔ】体的影响，导致“劣币驱逐良币”。
光【guāng】伏发【fā】电【diàn】行【háng】业已经【jīng】历【lì】了两年的爆发式发展，在【zài】强大的市【shì】场需求下，产业主体良【liáng】莠不齐的情况出现【xiàn】在，产业链【liàn】的各个环节，技术和经验积累、制造基础等被弱【ruò】化，这对于一个【gè】产业长远、持续发展是不利【lì】的。目前劣币虽未成【chéng】为行业主流，且【qiě】由于高规模市场坚挺【tǐng】，劣币驱逐【zhú】良币【bì】尚未显现【xiàn】，但一【yī】旦市场【chǎng】规模下【xià】降，则【zé】风险是存在的【de】。
在【zài】市场格局【jú】既【jì】定、机制未动的前提下，2018年【nián】的降补【bǔ】贴，难【nán】免会【huì】让企业产生劣币【bì】驱逐良币的担心。而一个优质企【qǐ】业希望【wàng】市场份额【é】不被挤占【zhàn】、业绩不受【shòu】影响，就必须放弃对投【tóu】资成本的单纯追求，而是放眼长远【yuǎn】，做【zuò】好自己。
首先，要刷新意识，从全生命周期性价考虑长远战略。
近年来新能源行业透明度提【tí】升，企业如果一味追求低【dī】价，放弃对【duì】质【zhì】量的坚守【shǒu】，则低【dī】质量【liàng】产品会影响到企业未来的投资。因【yīn】此，企业不【bú】应把重点放在单【dān】纯降投资和降成本，而【ér】要通过先【xiān】进【jìn】技术应用，谋求【qiú】新的市【shì】场，并发【fā】挥技术、产【chǎn】业【yè】基础【chǔ】、规模优势，在【zài】与低端【duān】企【qǐ】业竞争中占优，将“劣币”挤出局。
其次，要重视海外机会，获得更多潜在收益。
当下国内市场红【hóng】火，而海外市场不【bú】断刷新新能源中标电价【jià】，业内业外都在质疑，出海【hǎi】企业【yè】除【chú】了实现战略性的投【tóu】资【zī】还能否获得实【shí】际收益。从一些企【qǐ】业【yè】的【de】经验【yàn】看，“走出去”虽【suī】有战略投【tóu】资的成分，但得益于新能源成本【běn】快速下降，在做好成本控制【zhì】情况下，投资项目可【kě】以获得合【hé】理【lǐ】收益。因此【cǐ】把握住【zhù】关键技术、降低成本，投【tóu】资海外，扩【kuò】大潜在【zài】市场，有助于【yú】企业在【zài】与劣币的后续竞【jìng】争中占据【jù】有【yǒu】利时机。
