“民营电力大王”朱共山掌控的“协鑫系”入【rù】主后【hòu】，霞客环保也开始【shǐ】了向能源【yuán】行业转【zhuǎn】型【xíng】的步【bù】伐。
收购协鑫能源股权
9-21晚间【jiān】霞客环保公【gōng】告称，公司当日与【yǔ】上海其辰【chén】投【tóu】资管【guǎn】理有限公司(下称“上海【hǎi】其辰”)签【qiān】署了《霞【xiá】客环保购买【mǎi】资产意向书》，拟以【yǐ】非公开发行股份【fèn】、支付现金、资产置换或多【duō】种方式相结【jié】合等合法方【fāng】式收【shōu】购上海【hǎi】其辰持有【yǒu】的协鑫智慧能源股份有限公司(下称“协鑫能源【yuán】”)80%股权。
在被筹划注入上市公【gōng】司前【qián】，协鑫能【néng】源曾在【zài】2018年初筹划【huá】IPO，但最终折戟。
2018年1月，协【xié】鑫能【néng】源披露招股【gǔ】说明书，拟于深交所公开发行4亿股，占发【fā】行后【hòu】总【zǒng】股本比例【lì】的10%，募集资金15亿元，其中9674万元用来补充流动【dòng】资金，其【qí】余投向【xiàng】永城市【shì】生活垃圾焚烧发电【diàn】项目和【hé】国电中山民众天然【rán】气热【rè】电冷【lěng】联【lián】产【chǎn】工程项目。
2014年至2016年及2017年9-21月份【fèn】，协鑫能源实【shí】现【xiàn】营业收入82.96亿元、81.82亿元、71.81亿元和56.01亿元，同【tóng】期净利润为6.56亿元【yuán】、7.83亿元【yuán】、6.36亿元和3.63亿元。
协鑫能源【yuán】还【hái】在招股书中【zhōng】提示了偿债风险。2014-2016年【nián】底【dǐ】及2017年9月末，公司资产【chǎn】负债率分别为61.20%、62.11%、61.73%及67.66%，略【luè】高于选取的同行【háng】业可比【bǐ】上市公司平均水平;流动比率分别为0.79、0.74、0.75及0.73，速【sù】动比率【lǜ】分别【bié】为0.72、0.70、0.71及 0.69，略低于【yú】选取的同行业【yè】可比上市公【gōng】司平均水【shuǐ】平。
截至【zhì】9-21，协鑫智慧能源长期股权投资账【zhàng】面价值【zhí】为10.66亿元。其中，公【gōng】司持有华润协鑫(北京)热电【diàn】有限【xiàn】公司49%股权，长期股权【quán】投资账【zhàng】面价【jià】值1.31亿元;持有徐州恒鑫金融【róng】租赁股份有限公司49%股权，长【zhǎng】期【qī】股【gǔ】权投【tóu】资账【zhàng】面价值7.58亿元。
“协鑫系”资产注入
本【běn】次公告显示，协鑫集团有【yǒu】限公司【sī】(下【xià】称“协鑫集团”)持有【yǒu】上海【hǎi】其辰100%股权，上【shàng】海其辰与霞客环保【bǎo】由同一实际控制人朱共山控制，为霞客【kè】环保关联方，因此本次【cì】交【jiāo】易构成关联交【jiāo】易，预计构成重【chóng】大资产【chǎn】重组。
2018年2月，霞客环保公告原第一大股【gǔ】东上海惇德股权投资有【yǒu】限公【gōng】司与第二大【dà】股东宁波【bō】竑悦投资管理中心(有限合伙)将所持合【hé】计8620.41万股股份(占总【zǒng】股本【běn】21.51%)转让给协鑫科技控股有限【xiàn】公司【sī】(下称【chēng】“协鑫科技”)已经完成过【guò】户。协鑫科技成为上市公司控股【gǔ】股【gǔ】东，协鑫科技【jì】实【shí】际【jì】控制【zhì】人【rén】朱【zhū】共山【shān】为上市公司实际控制人。
自此，霞客环保结束了长达【dá】四年的“双【shuāng】头【tóu】股东”局面，开启了“协【xié】鑫系”时代【dài】。同时，霞【xiá】客环保也成为了“协鑫系【xì】”旗下的【de】第【dì】四家上市公司，也是第【dì】二家A股上市【shì】公司【sī】。
公开资料显【xiǎn】示【shì】，“协鑫系”旗【qí】下【xià】有包括保利协鑫【xīn】能源【yuán】、协鑫集【jí】成、协鑫【xīn】新【xīn】能源三【sān】大上市公【gōng】司，主营【yíng】业务囊括了光伏上下游产业链。此外，协鑫系近【jìn】年【nián】来开始向科技能源企业转型，业务【wù】覆盖了天然气【qì】、电网、储能、智【zhì】慧城市、新能源【yuán】汽车等【děng】领域。
早在入主前【qián】，“协【xié】鑫系”已曾筹划【huá】过对【duì】霞客环保的借壳。2016年初，霞客环保曾公【gōng】告重大资产重组计划，拟以45亿元收购朱【zhū】共山旗【qí】下从事清【qīng】洁【jié】能源【yuán】发电行业的协鑫有限【xiàn】，实现后者借壳上市。不过彼【bǐ】时由于借【jiè】壳涉及境【jìng】外资产回归A股，相关监管政策尚不明确，这【zhè】一重【chóng】组【zǔ】方案在【zài】2017年6月被迫终止。
在“协鑫系【xì】”入主后，市场【chǎng】对于此前主营有【yǒu】色纤【xiān】维和有色纤维混纺【fǎng】纱线的霞客环保剥离纺织【zhī】业务，加码新能【néng】源【yuán】呼声更高。2017年12月，保利协【xié】鑫曾发布公告称，公司正【zhèng】考虑将光伏材料业务在A股分拆上市【shì】的【de】可能性。已【yǐ】有若干【gàn】潜【qián】在投资者表【biǎo】示了对保利【lì】协【xié】鑫光伏材料业务的【de】投资兴【xìng】趣。市【shì】场彼时及认【rèn】为，保利协鑫【xīn】的光伏材料业务很有【yǒu】可能通过霞客【kè】环保来实现A股上市。
此外，霞客环保被注入“造【zào】成”基【jī】因【yīn】的传言【yán】也不绝于耳。9-21，协鑫【xīn】集团曾与国内最大【dà】的【de】独立【lì】汽车设【shè】计公司【sī】上海同捷科技【jì】股【gǔ】份有限公司签署了合作协议，据了解，双方将在苏州高新区共【gòng】同建立新能源【yuán】车整【zhěng】车基地。该项目总投资【zī】将突破百亿元，基地投【tóu】产【chǎn】后【hòu】年产能将达【dá】100万【wàn】辆。
